光大证ku酷游网址券怎样总管不住本人人

发布时间：2024-10-05 02:54浏览次数：

　　比如不服内幕交易判决，把证监会告上法庭，自辨“因为我专业，所以知道你不专业”的前策略交易部一把手；

　　在最近三个月里连续关闭10家营业部，较2021年初缩减了千余名员工之后，光大证券又将去向何方？

　　2023年，重庆证监局披露行政处罚决定书称，光大证券一员工实际控制他人证券账户从事股票交易，累计成交金额598.53万元，亏损14.33万元，收益率-2.4%

　　从证监会公布的调查结果来看，赵总建仓星星科技最早是在2020年2月25日，也就是星星科技正式发布公告之前。在这种情况下，要依靠内幕消息获利，有一个基本前提：

　　他并非没有获利机会。2020年和2021年的4月，在星星科技先后交出两份连续盈利的年报之后，股价均小幅上涨，但在这两个时间点，他都没有选择撤离，而是坚定持有。

　　到了2021年8月，星星科技突然发布破产重整公告，并被曝出重大财务造假，两年虚增利润近28亿。因此被证监会立案调查，股价也大幅跳水。赵远军这才撤离，持有期内股价跌幅超52%。

　　要知道，财务顾问的职责就是为客户的日常经营管理、财务管理和对外资本运作等经济活动提供财务策划和方案设计，在完整的顾问工作流程中，实地调研、专案研究等环节是少不了的。

　　比如内幕交易往往需要在关键消息释放前精准布局，获利后立刻跑路，毕竟是见不得光的活，追求的就是个短平快。像赵总这样持有一年半，把内幕交易玩成价值投资的，少之又少。

　　比如星星科技连续两份年报财务造假，竟然能瞒过光大证券的多名资深专业人士，究竟是星星科技太专业，还是光大证券“选择性”看不见？

　　再比如星星科技年报连续造假，恰好出现在与光大证券确立合作关系之后，这只是巧合吗？光大证券提供的财务顾问业务，内容究竟是什么？

　　先假设一个场景：2020年3月，星星科技聘任光大证券为独立第三方财务顾问后，每年的年报数据都很好看，股价一路猛涨，且未被债权人申请破产重整。

　　星星科技自己肯定是获益方，赵远军也是，因为我们前文说过，按照他的操作，要想获利，股价上涨是前提。

　　耐人寻味的是，仅仅5个月后，光大证券的项目经理王姣姣就摇身一变，出现在了帝科股份的高管序列中。2020年10月ku酷游综合，她出任帝科股份财务负责人，并在2020年财报中以财务总监身份签字。2021年6月，也就是帝科股份敲钟一周年之际，她兼任了董事和副总经理。

　　从时间节点上看，这位时年32岁的投行人士，压根没想着避嫌，反倒“无缝衔接”地加入了由其参与保荐的上市公司。帝科股份也因此喜提监管函，要求其说明“人员独立性”。

　　当然了，帝科股份给出的待遇也相当丰厚。2020年，任职两个多月的这位财务总监，薪酬为4.71万元；2021年全年，薪酬为55.09万元；2022年，薪酬提升到62.37万元。

　　2022年，帝科股份业绩“变脸”，归母净利润为-1732.39万元，同比下降118.44%。

　　2013年8月16日上午，上证综指突然上涨近6%，50多只权重股涨停。造成当天市场异动的主要原因竟是光大证券在实盘内测试交易系统，演习玩成了真的，导致短短几秒钟内买入了72亿的股票。

　　这就是中国证券史上著名的“乌龙指”事件，对光大证券、光大集团、证监会ku酷游网址、上交所等多方机构而言，8月16日是“最漫长的一天”。

　　表面上看，造成“乌龙指”事件的直接“罪魁祸首”，是当时误操作的交易员、未做提前测试的IT技术员和系统bug。但深入肌理，你会发现光大畸形的组织架构，将这起偶然的交易事故变成了必然。

　　交易由光大证券策略投资部开展，这是个只有16个员工的部门，其中有两人为IT技术员，由杨剑波带队。此人是英国曼彻斯特大学金融博士，能力超群，30多岁就已晋升为光大证券中管。他的上司杨赤忠对策略投资部的评价是：“智商和学历都很高，很多是华尔街回来的。”

　　诚然，杨剑波是个不好对付的“刺头”，这个后来在法庭上贴脸证监会“因为我专业，所以知道你们不专业”的金融天才，在光大证券并不受欢迎。21世纪经济报道曾报道称，杨剑波在光大证券的评测中只得了45分。风险管理部此前向其出局内部警示函，也被其无视。

　　杨剑波开始既当裁判又当运动员，内控效果可想而知。据界面新闻报道，杨剑波几乎从不会主动检视IT技术员的工作，仿佛那两个人不是他部门的员工那样。

　　多年之后，杨剑波在回应乌龙指事件中表示，“如果公司管理层对部门盈利的速度要求慢一点，系统上线慢一点，风控部门能跟上，部门内部管理制度更精细一点，这个风险有可能被避免。”

　　管理层对经营业绩的激进追求，某种程度上成了杨剑波“刺头”的底气。但在十多年前，几乎所有第一梯队的券商都在追求业绩高速发展，为何唯独光大证券，总是踩进巨坑？

　　因为他们都各自背靠一个巨大的综合金融产业集团——中信、招商局和光大。这意味着更加丰富的客户资源和业务机会，更加雄厚的资金实力，和更加缜密成熟的风控体系。

　　但从2013年至今，十年时间里，光大证券已然面临两次重大危机，内幕交易屡禁不止，不是一句简单的“内控羸弱”能解释得了的。

　　如果王姣姣反映的是光大证券内部缺乏明确的隔离机制，杨剑波反映的是其缺乏行之有效的沟通和纠偏机制外，那么光大证券的历任舵手，反映的其实“跨界”之后的“水土不服”。

　　不管是中信、招商局还是光大，都坐拥银行、基金、证券、信托等多张金融牌照，但在旗下券商一把手的人选上，似乎只有光大证券偏爱跨界。

　　过去十多年里，光看履历，光大证券的董事长都有些“专业不对口”：徐浩明曾于交行办公室和党委任职，薛峰此前经历多为从政或是供职于央行地方分行，闫峻来自工行，现任董事长赵陵来自光大银行。

　　相比之下，其他三家的专业背景就显得纯粹许多。张佑君1995年就已加入中信证券；中信建投王常青虽然早年做过有色金属和食品，但也在日本大和证券历练许久；招商证券霍达在加入招商局之前，曾于证监会供职。

　　证券行业的门槛，其实比大多数人想象的都要高。在这样一个行业，忽视专业出身的重要性会造成什么结果，中国和光大证券都演示过了。

　　2016年，光大证券子公司光大资本与合作方以52亿元人民币的对价，收购了英国体育传媒公司MPS65%的股权。其中光大资本作为劣后级资金，承担优先级资金的差额补足责任，MPS破产后，光大证券因此计提了高达45亿元的预计负债。直到2023年，光大与招行、华瑞银行等优先级资金方达成和解，支付26.4亿元，才算告一段落。

　　吊诡的是，如此重大的项目，事前并未得到光大证券总裁办、党委会、董事会的审议肯定。《第一财经日报》曾报道，在光大资本内部，MPS也曾被多名投票成员投出弃权票，最终成行是因董事长薛峰出于对光大资本嫡系人马的偏爱，从中运作的结果。

　　除此之外，他的激进操作还有很多：比如相继成立光大云付、光大易创、光大幸福租赁等跨界企业，主导收购 MPS 、力神电池等重大资产。据财联社报道，薛在忏悔录中表示自己“听不进不同的意见，受不了监督约束，看不上传统的经营思路。”

　　而数次剑走偏锋的原因，不过是因为“我进入证券行业属于半路出家，急于找机会证明自己的胆识和能力，更希望尽快得到市场的认可和行业的尊重。”